ボラティリティは株価の変動性を示し、ボラティリティが大きいと株価の変動性が大きく、ボラティリティが小さければ株価の変動性が小さいことを意味します。

過去の株価を使って計算することができ、トレンドを識別するのに使用します。過去（ヒストリカル）のボラティリティの変動から、相場の方向性や転換点、現在の株価がどのような状況なのかの判断に利用することができます。